AMCON تكافح مع أسهم سلبية بقيمة 4.6 تريليون نيرة حيث أعلنت عن أرباح بقيمة 108 مليار نيرة لعام 2023

أعلنت شركة إدارة الأصول النيجيرية (AMCON) عن نتائجها للعام بأكمله لعام 2023، حيث سجلت أرباحًا قدرها 108.4 مليار نيرة، وهي زيادة كبيرة من 34.7 مليار نيرة في عام 2022.

وكان هذا الارتفاع في الأرباح مدفوعًا إلى حد كبير بالانخفاض الكبير في نفقات التشغيل، التي انخفضت من 138.6 مليار نيرة إلى 44.9 مليار نيرة.

ومع ذلك، تظل AMCON تعتمد بشكل كبير على الدخل من الصندوق الاستئماني لتكلفة حل القطاع المصرفي، وهو مساهمة سنوية من البنوك التجارية، والتي جلبت 366.9 مليار نيرة لهذا العام. يتعين على البنوك النيجيرية المساهمة بنسبة 0.5٪ من إجمالي أصولها سنويًا في هذا الصندوق.

على الرغم من التحسن في الربحية، لا تزال AMCON تواجه تحديًا كبيرًا مع 4.6 تريليون N في حقوق المساهمين السلبية، مما يشير إلى أنها لا تزال معسرة من الناحية الفنية.

أبرز الدخل الرئيسي

• صافي خسارة الفوائد: 265.9 مليار نيرة مقابل 217.2 مليار نيرة (+22.4%)
• خسارة الائتمان (النفقة)/عكس الأصول المالية: -81.0 مليار نيرة مقابل 119.2 مليار نيرة (-168.0%)
• صافي الربح التشغيلي: 153.4 مليار نيرة مقابل 174.1 مليار نيرة (-11.9%)
• الدخل من الصندوق الاستئماني لتكاليف حل القطاع المصرفي: 367.0 مليار نيرة مقابل 410.2 مليار نيرة (-10.5%)
• نفقات الموظفين: -14.2 مليار نيرة مقابل -34.1 مليار نيرة (-58.3%)
• مصاريف التشغيل الأخرى: -29.6 مليار نيرة مقابل -93.4 مليار نيرة (-68.3%)
• أرباح العام: 108.4 مليار نيرة مقابل 34.7 مليار نيرة (+212.3% AMCON)

ما يقوله AMCON

استحوذت AMCON على أصول البنك المؤهلة (EBA) لمختلف المؤسسات المالية المؤهلة عندما ظهرت إلى حيز الوجود في عام 2010.

وفقًا للمؤسسة، فقد سجلت نموًا في مكاسب التقييم العادل لأصول البنك المؤهلة (EBA) من خسارة قدرها 187.9 مليار نيرة في عام 2022 إلى 40.9 مليار نيرة في عام 2023.

وذكرت أيضًا أن إجمالي التزاماتها انخفض من 6.282 تريليون نيرة في عام 2022 إلى 5.739 تريليون نيرة في عام 2023 بسبب سداد قرض البنك المركزي النيجيري بقيمة 500 مليار نيرة.

• وذكرت AMCON أيضًا أنها حققت ذلك أيضًا “89٪ من ميزانية إيراداتها، مع استرداد 125.2 مليار نيرة تشمل 81.65 مليار نيرة من التحصيلات من الملتزمين، 17.8 مليار نيرة، مبيعات الأسهم، 15.5 مليار نيرة دخل إعادة الاستثمار، 6 مليار نيرة عائدات من بيع العقارات، 3.8 نيرة مليار دخل أرباح و 0.5 مليار نيرة من دخل الإيجار.

ذكرت AMCON أيضًا أنه “سجلت محفظة الأسهم 82٪ في عام 2023 إلى 43 مليار نيرة مقابل 7.9 مليار نيرة في عام 2022.”

تم القضاء على أموال المساهمين

وعلى الرغم من ارتفاع الأرباح، لا تزال شركة أمكون تواجه صندوقًا سلبيًا للمساهمين نتيجة لسنوات من الخسائر التي تراكمت إلى حوالي 4.6 تريليون نيرة.

تمكنت الشركة من البقاء واقفة على قدميها بفضل ديونها المستحقة عليها والتي بلغت نحو 4.4 تريليون نيرة، انخفاضا من 4.9 تريليون نيرة في العام السابق.

يعد البنك المركزي النيجيري أحد دائني الأغلبية لشركة AMCON وكان بمثابة شريان الحياة للشركة لسنوات.

في ديسمبر الماضي فقط، أبدى رئيس لجنة مجلس الشيوخ المعنية بالبنوك والتأمين والمؤسسات المالية الأخرى استياءه من أسعار الفائدة الضخمة التي تدفعها شركة AMCON للبنك المركزي النيجيري (CBN)، مشيرًا إلى أنه إذا تم السماح باستمرار ذلك، فإنه سيجعل من المستحيل عمليًا تحقيق الكثير من الفوائد. روج لغروب AMCON ليتم تحقيقه.

• وفقًا لرئيس اللجنة، السيناتور Adetokunbo Abiru، فإن دفع فوائد AMCON بنسبة 6٪ إلى CBN “لم يكن ممارسة صحية” مع الأخذ في الاعتبار أن تعرض AMCON الحالي يبلغ حوالي 4.7 تريليون نيرة.
• تمتلك AMCON حاليًا أصولًا إجمالية تبلغ حوالي 1 تريليون نيرة، مما يشير إلى أن معظم الأصول المرحلة منذ تأسيسها منذ أكثر من 15 عامًا أصبحت الآن أقل بكثير من ديونها.
• على سبيل المثال، ذكرت الشركة أن القيمة الدفترية لعقاراتها الاستثمارية ارتفعت من 87 مليار نيرة إلى 53.7 مليار نيرة. الجزء الأكبر من أصولها موجود في أصول مالية تبلغ قيمتها حوالي 740 مليار نيرة.

عندما تم تأسيس AMCON في عام 2010، قامت بشراء 12,743 قروضًا متعثرة أو EBA بقيمة 3.797 تريليون نيرة من 22 مؤسسة مالية مؤهلة (EFIs) بسعر شراء قدره 1.8 تريليون نيرة. تمت تغطية القروض المشتراة بضمانات مختلفة، وكان على AMCON أن تقاتل بعضها في المحكمة مع الملتزمين.

صراعات AMCON

على الرغم من توليها القروض المعدومة، قالت AMCON إنها ضخت مبلغًا إجماليًا قدره 2.2 تريليون نيرة في عشرة بنوك – البنوك المملوكة والمملوكة (البنوك المتدخلة) – مما رفع صافي القيمة الدفترية (NAV) إلى الصفر.

• ووفقا للشركة، فإن مبلغ 2.2 تريليون نيرا “لم يكن مدعوما بأي ضمانات، مما جعل التعافي صعبا للغاية” على الرغم من رسملة ثلاثة بنوك فاشلة وتوفير التسهيلات المالية لخمسة أخرى.
• في جلسة استماع بمجلس الشيوخ في ديسمبر الماضي، صرح المدير الإداري السابق / الرئيس التنفيذي السابق لشركة AMCON، السيد أحمد لاوان كورو، أن الشركة كانت تتصارع مع ديون بقيمة 4.65 تريليون نيرة لبنك البحرين المركزي والتي تستحق هذا العام.
• وذكر أنه من المتوقع أن تغطي AMCON 30% من هذا الدين، على أن يتم تمويل الباقي من صندوق تكلفة حل القطاع المصرفي (BSRCF).
• ولتمويل هذا الدين، افترضوا نمواً سنوياً بنسبة 20% في القطاع المصرفي ومساهمة في الأصول بنسبة 0.5% من البنوك، وكلاهما لم يتحقق. وبدلا من ذلك، نمت أصول القطاع المصرفي بنسبة 8.4% فقط سنويا من عام 2013 إلى عام 2017، وانخفضت المساهمات في صندوق BSRCF بمقدار 0.32 تريليون نيرة، ليصل مجموعها إلى 1.13 تريليون نيرة مقابل 1.45 تريليون نيرة متوقعة.
• وكانت معدلات التعافي أيضاً أقل من المتوقع، حيث لم تحقق البنوك المعاد تمويلها والبنوك المتدخلة سوى 23% و10% على التوالي. تمت إعادة تمويل سندات AMCON بنسبة 6٪ من قبل البنك المركزي النيجيري مما أدى إلى تفاقم الوضع المالي.

ومن المتوقع أن يصل العجز إلى 1.7 تريليون نيرة بحلول عام 2024، مما يقوض دور صندوق الإغراق في تغطية 70٪ من التزامات AMCON. ثم حث كورو مجلس الشيوخ على التعامل مع السلطة القضائية وبنك CBN ووزارة المالية لمعالجة هذه التحديات ودعم جهود سداد ديون AMCON.

قام السيد Gbenga Alade، المدير التنفيذي الجديد لـ AMCON، مع السيد Adeshola Lamidi، المدير التنفيذي للقرار/التنفيذ، مؤخرًا بزيارة عمل إلى معالي الوزير في أبوجا حيث تمت مناقشة هذه المسألة.