ال وصل حجم العملة خارج النظام المصرفي النيجيري إلى أعلى مستوى له على الإطلاق عند 3.71 تريليون نيرة في مايو 2024.
وهذا وفقا لبيانات من الإحصاءات النقدية والائتمانية ل البنك المركزي النيجيري (CBN).
يعكس الارتفاع الجديد نقصًا متزايدًا في الثقة في النظام المصرفي أو تفضيلًا متزايدًا للمعاملات النقدية.
ماذا تقول البيانات
- سجلت العملة خارج البنوك نموًا قدره 104.89 مليار نيرة في مايو 2024 مقارنة بالشهر السابق، مسجلة زيادة بنسبة 3٪ على أساس شهري.
- يواصل هذا الارتفاع الاتجاه الذي شوهد خلال الأشهر القليلة الماضية، مع ارتفاع الأرقام من 3.28 تريليون نيرة في يناير 2024 إلى 3.41 تريليون نيرة في فبراير، ثم إلى 3.63 تريليون نيرة في مارس، قبل انخفاض طفيف إلى 3.61 تريليون نيرة في أبريل.
- والأمر الأكثر إثارة للدهشة هو الرقم السنوي، الذي يظهرن زيادة من 1.53 تريليون نيرة، وهو ما يمثل ارتفاعًا بنسبة 70% عن مايو 2023 عندما كان 2.18 تريليون.
93.56% من النقد المتداول خارج البنوك
في مايو 2024، كان حوالي 93.56% من إجمالي العملة المتداولة خارج القطاع المصرفي. وفي العام الماضي، كانت حوالي 86.16% في نفس الشهر. وتشير النسبة المرتفعة إلى تفضيل كبير للاحتفاظ بالنقد خارج النظام المصرفي.
يمكن ربط سلوك تخزين النقد الذي لوحظ في عام 2024 بالندرة النقدية الشديدة التي يعاني منها النيجيريون في عام 2023. وكان هذا الندرة نتيجة إلى حد كبير لتنفيذ البنك المركزي النيجيري المعيب لسياسة إعادة تصميم النيرة، والتي كانت جزءًا من مبادرة أوسع للانتقال نحو اقتصاد غير نقدي ومكافحة قضايا مثل شراء الأصوات والجرائم المالية.
في عام 2023، واجه العديد من النيجيريين صعوبات في الوصول إلى النقود، مما أدى إلى اضطراب اقتصادي واسع النطاق وفقدان الثقة في النظام المصرفي. أدى فقدان الثقة هذا، إلى جانب الخوف من فقدان أوراق النيرة القديمة لوضعها القانوني، إلى دفع الناس إلى البدء في تخزين النقود.
ونتيجة للنقص الحاد في السيولة النقدية، تزايد تردد الناس في إيداع أموالهم في البنوك، مما أدى إلى تعزيز عادة تخزين النقد.
استمر هذا الاتجاه حتى عام 2024، كما يتضح من الأرقام المذهلة التي بلغت 93.56% من العملة المتداولة التي يتم الاحتفاظ بها خارج البنوك يمكن.
وأظهرت بيانات البنك المركزي النيجيري أن العملة المتداولة ارتفعت بنسبة 1.07% من 3.92 تريليون نيرة في أبريل/نيسان إلى 3.97 تريليون نيرة في مايو/أيار من نفس العام.
وارتفعت الزيادة على أساس سنوي بنسبة 56.94%، من 2.53 تريليون نيرة في مايو 2023، مع استمرار الطلب على النقد في الاقتصاد النيجيري.
ما يجب أن تعرفه
إن الزيادة المستمرة في العملة خارج البنوك قد يكون لها آثار متعددة على الاقتصاد النيجيري. فهي تشير إلى تفضيل متزايد للمعاملات النقدية على المدفوعات الإلكترونية، وربما يرجع ذلك إلى المخاوف بشأن موثوقية الخدمات المصرفية أو الرغبة في أشكال أكثر ملموسة من الثروة في ظل حالة عدم اليقين الاقتصادي.
وعلاوة على ذلك، فإن هذا الاتجاه قد يؤثر على معدلات التضخم وفعالية السياسة النقدية، حيث أن ارتفاع كميات النقد المتداولة خارج النظام المصرفي يمكن أن يقلل من سيطرة البنك المركزي على المعروض النقدي.
ذكرت شركة Nairametrics في وقت سابق أن ارتفع المعروض النقدي النيجيري (M3) إلى ما يقرب من 100 تريليون نيرة، ليصل إلى ذروة جديدة بلغت 99.24 تريليون نيرة في مايو 2024وسجلت الزيادة على أساس شهري (MoM) بنسبة 2% من 96.97 تريليون نيرة في الشهر السابق ونموًا على أساس سنوي (YoY) بنسبة 78% من 55.69 تريليون نيرة في نفس الشهر من العام السابق. ولاحظت Nairametrics أيضًا أن الزيادة في الأصول المحلية الصافية دفعت إلى ارتفاع المعروض النقدي M3 في مايو 2024.
ويأتي هذا النمو في ظل الإجراءات الصارمة التي اتخذتها لجنة السياسة النقدية بهدف السيطرة على التضخم.
إن زيادة المعروض النقدي والعملة المتداولة يمكن أن تعزز الإنفاق الاستهلاكي، مما يؤدي إلى زيادة الطلب على السلع والخدمات وتشجيع المزيد من النشاط الاقتصادي.
ومع ذلك، فإن الزيادة الكبيرة في المعروض النقدي قد تؤدي أيضاً إلى تأجيج التضخم. فعندما يطارد المزيد من المال نفس الكمية من السلع والخدمات، تميل الأسعار إلى الارتفاع.
نيجيريا، التي كانت تعاني من ضغوط تضخمية (معدل التضخم الرئيسي يبلغ حاليا 33.95%قد تشهد معدلات التضخم ارتفاعًا إضافيًا إذا لم يقابل النمو في المعروض النقدي زيادة مقابلة في الإنتاج. وقد يؤدي هذا إلى تآكل القوة الشرائية والتأثير على تكلفة المعيشة، وخاصة بالنسبة للأسر ذات الدخل المنخفض.
