وقد شهدت أكبر البنوك النيجيرية المعروفة باسم FUGAZ (FirstBank، UBA، GTCO، Access Bank، وZenith Bank)، أرباحًا مذهلة في الفترات الأخيرة، مدعومة بمكاسب العملات الأجنبية، والدخل التجاري، ومصادر الإيرادات غير التشغيلية الأخرى.
تُظهر مراجعة البيانات المالية للنصف الأول من عام 2024 من قبل Nairametrics أن البنوك الخمسة سجلت أرباحًا تراكمية قبل الضريبة بقيمة 2.89 تريليون نيرة، مما يعكس نموًا بنسبة 98٪ على أساس سنوي مقارنة بالفترة نفسها من عام 2023. .
ومع ذلك، عند استبعاد مصادر الدخل غير الأساسية، تظهر صورة أوضح لأنشطتهم المصرفية الأساسية.
ويظهر التحليل الإضافي أن صافي الدخل المصرفي الأساسي، والذي يُعرف بأنه صافي دخل الفوائد بالإضافة إلى صافي الرسوم والعمولات، مطروحًا منه مصاريف التشغيل، يمثل 49٪ من إجمالي الربح قبل الضريبة للنصف الأول من عام 2024.
ويشير هذا إلى أن ما يقرب من 51% من أرباح بنوك FUGAZ قبل الضريبة لا تزال مستمدة من الدخل المصرفي غير الأساسي.
ومع ذلك، فإن مساهمة وأداء كل بنك على حدة يختلف. وفيما يلي تفصيل لكيفية أداء البنوك.
GTCO – 418.305 مليار نيرة
سجلت GTCO أعلى صافي دخل مصرفي أساسي بين FUGAZ، بإجمالي 418.305 مليار نيرة؛ نمو بنسبة 241% على أساس سنوي.
ويمثل هذا الرقم 42% من أرباحها قبل الضريبة البالغة 1.003 تريليون نيرة.
الدافع الرئيسي وراء هذا الدخل الأساسي هو نفقات التشغيل المنخفضة نسبيًا لشركة GTCO والتي تبلغ 174 مليار نيرة. الأدنى بين FUGAZ.
أعلنت شركة GTCO عن أدنى أرقام إيرادات الفوائد وصافي إيرادات الفوائد في المجموعة.
وفي حين يشكل صافي الدخل الأساسي نسبة جيدة من الربح قبل خصم الضرائب، فإن نسبة 58% المتبقية تشير إلى مساهمة كبيرة من مصادر الدخل غير الأساسية في الربحية الإجمالية.
ويشير هذا إلى وجود فرصة لشركة GTCO لتعزيز عملياتها الأساسية من خلال تعزيز صافي إيرادات الفوائد، وتوسيع محفظة القروض، وما إلى ذلك.
ومع نمو القروض بنسبة 25% في النصف الأول من عام 2024، وهو الأدنى بين FUGAZ، تتميز هذه المنطقة بإمكانية التحسين.
ومع ذلك، قد تجادل شركة GTCO بأن الحفاظ على ملف القروض المحافظ يتوافق مع استراتيجية إدارة المخاطر الخاصة بها.
بنك زينيث – 375.560 مليار نيرة
أعلن بنك زينيث عن ثاني أعلى صافي دخل مصرفي أساسي بقيمة 375.560 مليار نيرة.
ويمثل هذا الرقم 52% من أرباح زينيث قبل الضريبة البالغة 727.030 مليار نيرة، مما يشير إلى مساهمة متوازنة من العمليات الأساسية مقارنة بمصادر الدخل غير الأساسية.
يعتمد الأداء المصرفي الأساسي القوي لشركة “زينيث” على دخل الفوائد الذي يبلغ 1.149 تريليون نيرة؛ ثاني أعلى دخل في المجموعة، وصافي دخل الفوائد 715 مليار نيرة، وهو الأعلى بين FUGAZ.
وقد أدى النمو القوي للقروض للبنك بنسبة 41٪ في النصف الأول من عام 2024، وهو ما يتجاوز بكثير توجيهات نمو القروض البالغة 20٪، إلى تعزيز هذه الأرقام بشكل كبير.
ومع ذلك، أدى هذا النمو القوي أيضًا إلى تسجيل أعلى صافي مخصص انخفاض القيمة بقيمة 415 مليار نيرة، مما يعكس المخاطر المرتبطة بمحفظة القروض الموسعة.
جاء هذا التوسع بتكلفة. سجل البنك أعلى صافي مخصص انخفاض القيمة بقيمة 415 مليار نيرة، مما يعكس المخاطر المرتبطة بمحفظة القروض الموسعة.
UBA – 373.496 مليار نيرة
على الرغم من احتلالها المركز الرابع في إجمالي الأرباح قبل الضرائب، سجلت UBA ثالث أعلى دخل أساسي صافي بقيمة 373.496 مليار نيرة، وهو ما يمثل نموًا مذهلاً بنسبة 156٪ على أساس سنوي.
يمثل هذا الدخل الأساسي 93٪ من أرباحه قبل الضريبة، مما يجعل UBA أحد بنوك FUGAZ القليلة التي تأتي ربحيتها من أنشطتها المصرفية الأساسية.
ويدعم الأداء الأساسي القوي لـ UBA النمو الكبير في صافي دخل الفوائد الذي يبلغ 674.62 مليار نيرة، وهو ثاني أعلى دخل بعد زينيث، وزيادة في صافي دخل الرسوم والعمولات.
ومع ذلك، فإن مساهمة الدخل غير الأساسي بنسبة 7٪ في الربح قبل الضريبة تأثرت بخسارة صافي القيمة العادلة على المشتقات بقيمة 312 مليار نيرة، مما عوض مكاسب العملات الأجنبية المحتملة البالغة 326 مليار نيرة.
وساهم ذلك في الانخفاض الكبير في صافي التداول ومكاسب العملات الأجنبية إلى 98.179 مليار نيرة، بانخفاض من 418.28 مليار نيرة في النصف الأول من عام 2023.
FBNH – 210.573 مليار نيرة
سجل First Bank of Nigeria Holdings صافي دخل أساسي قدره 210.573 مليار نيرة، مما يعكس نموًا بنسبة 125% على أساس سنوي.
في حين أن الدخل الأساسي هو مساهم كبير في الربحية الإجمالية لـ FBNH، إلا أن ارتفاع إجمالي مصاريف التشغيل مقارنة بالدخل الأساسي أدى إلى انخفاض صافي دخل الخدمات المصرفية الأساسية، مما يضعها في المرتبة الثالثة بين FUGAZ.
تمثل تكاليف التشغيل المرتفعة فرصة لتحسين الكفاءة التشغيلية، ولكن حقيقة أن الدخل الأساسي يشكل أكثر من نصف أرباحه قبل الضريبة يوضح أن العمليات المصرفية التقليدية لـ FBNH لا تزال محركًا كبيرًا للربحية.
الوصول القابضة – 46.876 مليار نيرة
سجلت Access Holding صافي دخل مصرفي أساسي قدره 46.876 مليار نيرة في النصف الأول من عام 2024، مما يعكس نموًا بنسبة 108٪ على أساس سنوي. ومع ذلك، فإن هذا الرقم يمثل 13.43% فقط من أرباحه قبل الضريبة البالغة 348.922 مليار نيرة، ليحتل المرتبة الخامسة بين بنوك FUGAZ من حيث الدخل المصرفي الأساسي.
ويمكن أن يعزى انخفاض صافي الدخل المصرفي الأساسي إلى ارتفاع مصاريف الفائدة وتكاليف التشغيل التي أثرت بشكل كبير على الربحية الأساسية للبنك.
على الرغم من الإبلاغ عن أعلى دخل من الفوائد عند 1.47 تريليون نيرة، كانت نفقات الفائدة لشركة Access Holding كبيرة، مما أدى إلى انخفاض صافي دخل الفوائد إلى 513.39 مليار نيرة، مما وضعها في المركز الرابع في القائمة.
ساعد صافي دخل الرسوم والعمولات البالغ 204.71 مليار نيرة على تعزيز الدخل المصرفي الأساسي للبنك إلى 714 مليار نيرة، ولكن مع وصول نفقات التشغيل إلى 671.224 مليار نيرة، تم ضغط صافي الدخل الأساسي إلى 46.876 مليار نيرة.
أدى هيكل التكلفة الباهظة هذا إلى اعتدال الأرباح قبل الضريبة إلى 348.922 مليار نيرة، مما صنف Access Holding بأدنى مستوى PBT بين FUGAZ، على الرغم من تحقيق مكاسب بقيمة 406.911 مليار نيرة من القيمة العادلة والعملات الأجنبية.
بشكل عام، بينما أعلنت جميع شركات FUGAZ عن نتائج مبهرة للنصف الأول من عام 2024، فإن نظرة أعمق على دخلها المصرفي الأساسي تكشف عن نطاق واسع من الأداء.
وقد تميزت كل من GTCO وUBA بمساهمتهما القوية من العمليات المصرفية الأساسية، حيث حصلت UBA على 93% من أرباحها قبل الضريبة من الأنشطة المصرفية التقليدية.
في المقابل، عزز الدخل غير الأساسي لشركة Access Holding، مثل مكاسب العملات الأجنبية والقيمة العادلة، الربحية.
ويظهر التحليل أنه على الرغم من قيام جميع بنوك FUGAZ بتحسين عملياتها الأساسية، إلا أنه لا يزال هناك مجال لمزيد من النمو، لا سيما في تحسين هياكل التكلفة وتوسيع محافظ القروض.
وفي بيئة تتسم بتقلب أسواق العملات الأجنبية والدخل غير الأساسي المتقلب، فإن البنوك التي يمكنها تعزيز عملياتها الأساسية ستكون في وضع أفضل لتحقيق النمو المستدام.
